마이크론이 쏘아올린 공.. 닉스 290만 돌파, 코스닥은 혼자 울었음

마이크론 FY3Q 실적이 시장을 뒤집었음.. EPS $25.11 (예상 $20.28, 어닝서프 +24%), 매출 $41.5B (예상 $35.3B, +17.5%). HBM 완전 예약, 공급부족 2027년 이후까지. HBM4 양산 속도 예상의 2배. 이게 닉스에게 뭘 의미하냐 — 하이닉스가 엔비디아 HBM 물량 70% 점유 중. 마이크론이 이 정도 어닝 서프라이즈를 냈다면 닉스는 더하다는 시장의 베팅. SK하이닉스 +13.9%, 293만원 → 종가 291.7만원. 6/23에 255만까지 밀린 게 불과 이틀 전인데.. 완전한 V자 복원. 삼성전자 +5.6%, 358,500원. 이격도: 전자 MA50 대비 126% — 이미 차익실현 트리거(125) 초과. 일본 peer: 어드반테스트 +15.06%, 도쿄일렉트론 +7.78%, 키옥시아 +12.27%. 마이크론 실적 글로벌 반향이 일본 반도체를 통째로 올린 날. 닉스와 어드반테스트, 키옥시아가 비슷한 속도(+13~15%)로 움직임 — 동조. 마이크론 PER 49배 대비 SK하이닉스는 아직 계산이 안 나오는 수준.. HBM 슈퍼사이클이 끝나기 전까지는 밸류에이션으로 막기 어려운 상황. 삼성전기 +1.83% — 닉스 +14% 대비 현저히 약함. 무라타 +7.21%인데 전기가 +1.83%.. 글로벌 MLCC 강세인데 전기만 디커플링. 전기 이격도(MA50 대비 150%) 과열이 부담인 것도 있고, 오늘은 닉스로만 쏠림. 그래도 "전닉"으로는 오늘 맞음 — 전자가 +5.6%로 동반 상승했으니까. 다만 전닉이라도 닉스 +13.9% vs 전자 +5.6% — 같은 반도체 안에서 닉스로만 압도적으로 더 쏠린 하루.

SK(034730) +27.11% — 오늘 52주 신고가. SK스퀘어(402340) +6.8%. SK하이닉스가 하루 +14%를 치면 SK그룹 지주들이 움직이는 건 당연한 구조. SK스퀘어가 하이닉스 지분 약 20% 보유. SK는 SK스퀘어·SKT·SK에너지 등 포트폴리오. SKT가 SK하이닉스 낸드 사업 법인에 7,384억원 출자 — 이것도 당일 호재로 작용. 그런데 SK가 +27%인데 SK스퀘어는 +6.8%. 아이러니하게 SK스퀘어가 하이닉스 지분을 직접 보유하는데.. 왜 SK가 더 많이 올랐냐. 아마 NAV 디스카운트 해소 기대 + 알고리즘 트리거 + 수급 가속이 겹친 듯. 이런 날 지주 스프레드 플레이 가능성. 삼성물산(028260) +11.9% — 이재명-이재용 청와대 회동 호재. 삼성전자 지분 보유 + 호남권 반도체 클러스터 수혜 기대. 지주들 동반강세는 하이닉스 사이클의 온기가 그룹 전체로 퍼지는 신호이기도 하고.. 반대로 말하면 레버리지가 그만큼 과하게 켜진 것일 수도 있음. 체크 구간.

XBI(미국 바이오 ETF) +1.82%. 미국 바이오는 오르는데 국내 바이오는 혼조.. 전형적인 디커플링. 알테오젠 +0.94%, 리가켐바이오 +2.10%, 셀트리온 +0.23%. 한미약품 -2.23%, 디앤디파마텍 -7.61%, 한올바이오파마 -0.51%. 디앤디 -7.6%는 거래량 많이 터짐.. 뚜렷한 뉴스 트리거 미확인. peer 마드리갈(MDGL) $509.76(-0.71%), 시총 $11.8B · PBR 21.6x(적자 구조, PER N/A). 디앤디 시총 약 1,800억원 — MDGL 대비 약 1/70 수준. 임상 성숙도 차이를 감안해도 밸류 갭 크다. 국내 바이오 특유의 시총 할인이 심한 상태 — MDGL이 파이프라인 가치 인정받는 수준까지 성과 필요. 알테오젠·리가켐은 버텼음 — 이 종목들은 HBM 폭등 장에서도 버텨주면 그 자체로 힘이 있다는 신호. XBI +1.82%인데 국내 바이오가 대체로 약하다는 건 글로벌 흐름 미동조 상태. 아직 촉매 없이는 바이오에 자금이 돌아오기 어려운 구도. HHS·FDA 이벤트 있을 때 다시 체크할 것.

현대차 -0.79%, LG전자 -0.98%, LG이노텍 -0.31%. 특별한 악재 뉴스 없음.. 굳이 따지면 전닉으로 자금이 이동한 것. "전자닉스 사면 되는데 뭘 굳이 현대차를 들고 있냐"는 심리. 현대차는 외인 수급이 꾸준하고 업황이 괜찮음에도 오늘은 소외. LG전자도 마찬가지 — AI 가전이니 뭐니 해도 오늘은 반도체가 다 빨아들임. 이런 날은 딱히 할 말 없음.. 그냥 팔아서 반도체로 가는 중. 이렇게 쓰면서도 말 안 된다는 거 안다.

오늘 이재명 대통령이 이재용 삼성전자 회장을 청와대로 불러 한 시간 회동. 주제: 호남권 반도체 클러스터 구축, 전남광주 등 지방 반도체 투자 계획. 삼성·SK하이닉스 지방 클러스터 조성 세부 협의 내용 논의. 이게 당일 삼성물산 +12%, 삼성전자 +5.6% 상승에 정책 모멘텀으로 기여. 다만 구체 사업 내용은 아직 미확정 — 전남광주 300조 투자 얘기도 나오지만 기획 단계. 지방 반도체 클러스터는 단기 촉매라기보다 중기 수혜 프레임으로 봐야 함. 공시 정정 확인: 별도 "결정된 사항 없음" 공시 미확인. 현재까지 정정 없음.